목차
시장을 이기려 할것인가? 시장만큼만 따라갈것인가?
먼저 이 질문에 답해야 합니다. 왜 이 질문이 중요하냐면 아무 노력을 하지 않아도 평균만큼의 성과를 얻을 수 있으며 노력한다고 해서 반드시 시장초과수익을 올리는 것은 아니기 때문입니다
거인의어깨1권에 보면 펀드의 시장초과수익에 관한 자료가 있습니다
시장을 이기기란 쉽지 않습니다 하지만, 만일 주식을 20-30년 보유한다면 다음과 같은 결론을 얻습니다(같은 책 출처)
왜 이런일이 일어날까요?
주식이란 원론적으로 기업에 대한 소유권입니다. 기업은 이익을 내야합니다 이익을 내지 못하는 기업은 생존할 수 없으며 경쟁에서 도태됩니다 그렇기에 특정 개별종목이 아니라 전체 시장의 성과는 장기적으로 우상향 할 가능성이 높은 것입니다
그렇다면 왜 시장초과수익을 내는 펀드비율은 낮은것일까요? 그건 주식수익의 원천을 생각하면 됩니다 내가 10달러에 산 주식을 20달러에 팔아서 100%수익율을 올렸을때 그 수익은 어디서 온 것일까요? 누군가가 20달러로 오를 주식을 10달러에 팔아야하고 그 20달러 주식을 누군가가 사줘야합니다 시장참여자들 중 누군가가 어리석은 결정을 하기 때문에 “초과”수익을 올릴수 있는것입니다
그러므로 이러한 점을 고려해보았을때 가성비 좋은 투자법은 다음과 같습니다 자산 배분, 패시브 투자 2가지를 말할 수 있습니다 이 매매법의 특징으로는 가성비가 좋다는 것입니다 공부시간이 적게들고도 괜찮은 수익률을 보여줍니다
패시브 투자는 시장추종ETF를 사는 것입니다. 이 방법은 자본주의가 잘 작동한다면 별다른 노력을 하지 않아도 약7%정도의 연평균수익률을 가져다줍니다. 이 방법의 문제는 그렇게 수익률을 얻기 위해서는 실제로 장기투자 해야한다는 점과 폭락장이나 약세장에서는 성과가 좋지 않다는 점입니다.
이러한 부분을 다소 완화할 수 있는것이 자산배분입니다. 주식 채권 금 등을 적절한 비중으로 가져가고 특정 주기 때마다 비중을 다시 맞춰주는 것만으로도 변동성이 줄어듭니다. 모든 자산이 동시에 하락하거나 상승하는 경우는 적기 때문이죠. “현명한 자산배분 투자자”라는 책을 참고하시면 꽤나 도움이 될 것입니다. 그외 레이달리오라는 유명한 투자자가 제시한 올웨더포트폴리오가 있습니다. 주식 ,채권, 금,원자재를 적절한 비중으로 담아 적절한 수익을 낼 수 있게끔 설계한 포트폴리오입니다. 이에 대해 자세히 비율을 언급해주지는 않지만 이에 대해 연구한 책 “절대수익 투자법칙”이 있으므로 참고하시면 도움이 될 것입니다. PRAR이라는 ETF는 레이달리오의 브릿지워터에서 일하다가 퇴사한 인물이 만든 것이므로 여러모로 신경쓰기 귀찮다면 PRAR을 매달 주기적으로 사는 것도 좋은 대안입니다.
주식투자에서 원칙 원칙 그리고 원칙
투자에 있어서 가장 중요한 것 중 하나는 원칙을 지키는 것입니다. 투자 전략을 세우고 그에 따라 꾸준히 실행하는 것이 투자 성공의 핵심입니다. 예를 들어, 매달 월급날에 미국 S&P500을 추종하는 ETF를 사기로 했다면, 그 가격이 어떻든 상관없이 매수해야 합니다. 이것이 전략을 아는 것보다 훨씬 중요한 것입니다.
또한 과한 관심을 끊는 것도 중요합니다. 투자 시장은 변동성이 높고 예측 불가능한 요소들이 많습니다. 때로는 시장의 변동에 신경을 쓰지 않는 것이 좋습니다. 투자는 장기적인 관점에서 접근해야 하며, 단기적인 변동에 너무 민감하게 반응하지 않아야 합니다.
마지막으로, 지식을 실천으로 옮기는 것이 중요합니다. 투자에 대한 지식을 가지고 있더라도 실제로 행동하지 않으면 아무런 의미가 없습니다. 좋은 보충제와 운동 방법을 알아도 이를 실천하지 않는다면 모르는 것과 다를 바가 없습니다. 투자는 지속적인 노력과 실행이 필요한 분야입니다.
복리 그 끝에 있는 결과
투자에서 복리의 힘은 실로 놀라울 만큼 강력합니다. 단기적으로는 시장의 변동성에 의해 일시적인 손실을 경험할 수 있지만, 장기적인 시각에서 보면 시장은 꾸준히 상승하는 경향을 보입니다. 이러한 변동성에 흔들리지 않고 꾸준히 시장에 머무르는 것이 장기 투자에서 가장 중요한 원칙입니다.
작은 금액이라도 지속적으로 투자하는 자산은 시간이 지남에 따라 복리의 마법을 통해 상상할 수 없을 만큼 크게 성장할 수 있습니다. 예를 들어, 1억 원을 연 5%의 수익률로 20년 간 투자하면 자산은 약 2.6억 원으로 늘어나지만, 연 10%의 수익률에서는 약 6.7억 원, 20%의 수익률을 달성할 경우에는 무려 38억 원에 도달하게 됩니다. 이는 복리의 놀라운 위력이 시간이 지남에 따라 얼마나 폭발적으로 커지는지 잘 보여줍니다.
복리는 시간의 경과와 함께 더욱 강력한 힘을 발휘합니다. 따라서 단기적인 손실에 일희일비하지 않고, 장기적 목표를 향해 꾸준히 시장에 참여하는 것이야말로 자산을 증대시키는 가장 현명한 전략입니다. 이러한 인내와 꾸준함이 쌓이면, 결국 풍요로운 노후를 위한 튼튼한 자산 기반이 마련될 것입니다. 시장 상승에 대한 믿음과 장기적인 투자야말로, 투자 성공을 보장하는 가장 확실한 길입니다.
이러한 내용이 성공적인 투자를 하는데 도움이 되셨으면 좋겠습니다.